SEC Form 144: Definition, Filing Regler, Eksempel

SEC Form 144 er en filerapport, der skal indsendes til Securities and Exchange Commission (SEC) i USA af personer eller enheder, der ønsker at sælge værdipapirer, der ikke er registreret under Securities Act of 1933. Formen indeholder vigtige oplysninger om salget, herunder antallet af værdipapirer, salgets art og forventet salgsperiode.

Definition af SEC Form 144

Form 144 er en indsendelsesblanket brugt af individer, der ønsker at sælge værdipapirer, der ikke er registreret under Securities Act of 1933. Værdipapirer, der ikke er registreret, er normalt købt gennem private placeringer, erhvervet som en del af en fusion eller erhvervelse eller udstedt som kompensation for tjenester. Disse værdipapirer kan normalt ikke sælges offentligt uden at blive registreret hos SEC.

For at kvalificere sig til at bruge Form 144 skal en person være en affiliate af selskabet, hvilket betyder, at de har betydelige relationer til selskabet, såsom direktører, officerer, kontrollerende aktionærer eller sælgere, der har indgået arrangementer for betydelig stigning i værdipapirernes pris eller volumen inden for de seneste tre måneder.

Formen indeholder oplysninger om sælgeren, selskabet, værdipapiret, salgets art og forventet salgsperiode. Det hjælper med at sikre, at salget sker i overensstemmelse med SEC-reglerne og giver investorer og markedet nødvendig information.

Filing Regler for SEC Form 144

Filerreglerne for SEC Form 144 afhænger af flere faktorer, herunder størrelsen af salget og typen af værdipapirer. Generelt skal indsendelsen af Form 144 ske, så snart sælgeren indgår i en salgsaftale eller har til hensigt at sælge værdipapiret. Indsendelsen skal foretages elektronisk via SECs EDGAR-system eller i papirform til SECs kontor.

Hvis salget involverer mere end 5.000 aktier eller har en samlet værdi på mere end $50.000, skal indsendelsen finde sted inden for 90 dage før det forventede salg. Hvis salget involverer mindre end 5.000 aktier eller har en samlet værdi på mindre end $50.000, skal indsendelsen ske senest dagen for salget eller inden for 90 dage efter salget.

Formen skal også indeholde oplysninger om sælgerens tidligere salg af ikke-registrerede værdipapirer inden for en 90-dages periode for at sikre, at de overholder volumenbegrænsningerne for salg af værdipapirer.

Eksempel på SEC Form 144

Her er et fiktivt eksempel på et uddrag fra en SEC Form 144:

Navn på sælgeren: John Doe

Titel: Direktør

Virksomhedsnavn: XYZ Company

Værdipapirtype: Stammeforhandel

Antal aktier: 10.000

Forventet salgsperiode: 1. januar 2022 – 31. marts 2022

Årsag til salg: Sælger ønsker at diversificere sin portefølje

Sammenfatning

SEC Form 144 er en filerapport, der skal indsendes til SEC af personer eller enheder, der ønsker at sælge ikke-registrerede værdipapirer. Formen indeholder vigtige oplysninger om salget og skal indsendes i overensstemmelse med bestemte regler og tidsfrister. Ved at indsende Form 144 kan sælgere og investorer sikre, at salget sker i overensstemmelse med SEC-reglerne og give markedet relevant information.

Ofte stillede spørgsmål

Hvad er SEC Form 144?

SEC Form 144 er en formular, der skal udfyldes og indsendes af insiderhandlende for at informere Securities and Exchange Commission (SEC) om intentionen om at sælge begrænsede værdipapirer.

Hvem skal udfylde SEC Form 144?

Insiderhandlende, som inkluderer bestyrelsesmedlemmer, direktører og andre personer, der har indvendig viden om selskabet, skal udfylde SEC Form 144, når de ønsker at sælge begrænsede værdipapirer.

Hvad er formålet med SEC Form 144?

Formålet med SEC Form 144 er at sikre, at markedet bliver informeret om insiderhandel og begrænsede værdipapirer, og at der ikke sker nogen uretfærdig handel baseret på privat information.

Hvordan udfyldes SEC Form 144?

For at udfylde SEC Form 144 skal insideren oplyse oplysninger om deres identitet, selskabet, værdipapiret, handelsparametre, samtidig med at de følger de specifikke instruktioner og regler, der er fastsat af SEC.

Hvilke oplysninger skal inkluderes i SEC Form 144?

SEC Form 144 skal indeholde oplysninger om insiderens identitet, selskabet, typen af begrænsede værdipapirer, antallet af værdipapirer, handelsplanen og andre relevante oplysninger om transaktionen.

Hvordan indsendes SEC Form 144?

SEC Form 144 skal indsendes elektronisk til SEC via EDGAR-systemet eller ved at sende en fysisk kopi pr. post til SECs kontor.

Hvad er de vigtigste regler for indsendelse af SEC Form 144?

Nogle vigtige regler for indsendelse af SEC Form 144 inkluderer opfyldelsen af holdningsperioder, omsætningsbegrænsninger og rapporteringskrav for insiderhandlende.

Hvad er holdningsperioden for begrænsede værdipapirer ifølge SEC Form 144?

Holdningsperioden for begrænsede værdipapirer, som er den tid insideren skal beholde aktiverne, før de kan sælge dem, kan variere afhængigt af flere faktorer, såsom selskabets størrelse og handelsvolumen.

Hvad sker der efter indsendelse af SEC Form 144?

Efter indsendelse af SEC Form 144 vil SEC vurdere oplyste oplysninger og sikre, at de overholder regler og bestemmelser. Hvis alt er i orden, kan insideren sælge de begrænsede værdipapirer.

Kan SEC afvise indsendelsen af SEC Form 144?

Ja, SEC kan afvise indsendelsen af SEC Form 144, hvis den ikke overholder de specificerede regler og krav, eller hvis der er manglende eller fejlinformationer i indsendelsen.

Andre populære artikler: No-Load Life Insurance Definition • Fordele ved at handle med futures kontrakter kontra aktier • Disguised Unemployment: Definition og forskellige typer • Bedste livsforsikringsselskaber for personer over 50 år • Todays High: Hvad er det, hvordan virker det og eksempler • The Top 3 Financial Advisor Credentials • Who Was Douglass C. North? What Is Cliometrics? • Introduktion • Saxo Markets Review 2023 • MoneyGram vs. Western Union: Hvad er forskellen? • Unitranche Lån • Power Broker: Hvad det er, hvordan det virker, FAQ • Series 86/87 eksaminer: Hvad er de og hvordan fungerer de • After Tax Operating Income (ATOI) • Series 82: Hvad det er, hvordan det virker, licensering • Waiver of Subrogation Clauses • Bond-fonde dominerer globale investeringsstrømme i første halvdel af 2023 • Stochastic Modeling Definition • Resolving Disputes With Your Financial Advisor • Hvordan vigtige er kontingente forpligtelser i en revision?